2023年，中國新能源汽車和鋰電池儲能市場將保持高度繁榮，推動電池材料出貨量大幅增加。

盡管出貨量增長，但由于2021-2022年各種鋰電池材料生產(chǎn)能力的快速擴張和釋放，大多數(shù)鋰電池材料的供需關系已從供不應求轉(zhuǎn)變?yōu)楣┬杵胶?。一些材料領域甚至出現(xiàn)了產(chǎn)能過剩，導致相關鋰電池材料價格從高位大幅下跌。

 

中國四種主要鋰電池材料的出貨量繼續(xù)增長

2022年，動力電池和儲能電池的出貨量大幅增加，推動陰極、陽極、隔板和電解質(zhì)四種主要材料的市場需求和產(chǎn)能快速上升，并推動市場出貨量達到百萬噸/百億平方米。

陰極材料

在正極材料領域，2022年上半年中國鋰電池正極材料出貨量為77萬噸，同比增長62%。其中，2022年，磷酸鐵鋰動力電池的出貨量和裝機容量將進一步增加，這將導致磷酸鐵鋰正極材料的出貨量大幅增加，出貨量增速將顯著高于三元材料。

2021，中國磷酸鐵鋰材料出貨量約48萬噸，同比增長約250%。2022年上半年，中國磷酸鐵鋰材料出貨量已達44.5萬噸，接近去年全年出貨量，同比增長130%。預計年出貨量將超過110萬噸，同比增長超過140%。

 

 

2021，中國將出貨約43萬噸三元材料，預計2022年出貨量將超過65萬噸，同比增長50%以上。盡管三元鋰電池材料在中國的一些市場受到LFP材料的擠壓，但其在高端市場的競爭優(yōu)勢仍然明顯，尤其是在全球市場。2022年，中國領先的三元材料公司的高鎳正極材料出口量同比大幅增長，在國際市場的占比快速提升。

從市場份額來看，2022年磷酸鐵鋰材料將占陰極材料出貨量的近60%。預計到2025年，磷酸鐵鋰材料的發(fā)貨量將比2021增加5倍，這將進一步提高磷酸鐵鋰材料發(fā)貨的比例。

陽極材料

在陽極材料領域，2021中國將出貨約72萬噸陽極材料，同比增長95%。在動力電池出貨量大幅增加的推動下，人造石墨的市場份額進一步增加，超過82%，但增長速度有所放緩，主要原因是產(chǎn)能不足。

2022年上半年，中國鋰電池負極材料出貨量為54萬噸，同比增長68%。其中，人造石墨市場占85%。預計陽極材料年出貨量將超過120萬噸，同比增長65%以上。

分離器

在分離器領域，2021中國鋰電池分離器將出貨約78億平方米，同比增長超過100%。鋰電池隔膜市場以濕法隔膜為主，2022年上半年濕法隔膜市場將占79%。

 

 

2022年上半年，中國鋰電池隔膜市場出貨量達到54億平方米，同比增長超過55%。預計鋰電池隔膜年出貨量將超過110億平方米，同比增長40%以上。

電解質(zhì)

在電解液領域，2021中國電解液出貨量約為50萬噸，同比增長約100%。其中，由于六氟磷酸鋰和添加劑VC等原材料供應不足的制約以及價格暴漲的影響，電解液價格大幅上漲。2022年上半年，中國電解液出貨量為33萬噸，同比增長63%。預計年電解液出貨量將超過80萬噸，同比增長60%以上。

總體來看，2022年，中國四大鋰電池材料的整體出貨量仍將保持增長態(tài)勢，出貨量增長率超過60%，但出貨量增速較去年有所放緩，且低于電池出貨量增速。原因是，早期市場需求的快速增長導致鋰電池材料的出貨量大幅增加。

基數(shù)增加后，整體出貨量增長率有所下降。預計到2023年，中國鋰電池市場出貨量將超過1TWh，這將進一步增加鋰電池四大材料的整體出貨量。

 

產(chǎn)能釋放加快，電池材料價格下降

2021，新能源汽車和鋰電池儲能市場的爆炸性增長將推動鋰電池出貨量的大幅增長，這反過來將對各種上游鋰電池材料產(chǎn)生強勁需求。整個鋰電池材料環(huán)節(jié)將處于供應緊張和價格上漲的狀態(tài)。其中，鋰電池原材料，包括碳酸鋰、六氟磷酸鋰、磷酸鐵鋰、磷酸亞鐵、磷酸一銨、PVDF、VC等，將在2021經(jīng)歷大幅漲價，并將持續(xù)到2022年。

 

 

但隨著上游企業(yè)的加速擴張和新產(chǎn)能的集中釋放，2022年下半年大部分鋰電池材料的供需關系將逐步穩(wěn)定，價格將進入下行通道。具體而言，除碳酸鋰外，包括PVDF、六氟磷酸鋰、VC、銅箔和硫酸鈷在內(nèi)的鋰電池材料的市場價格與今年年初相比大幅下降。

到今年10月，添加劑VC的市場價格與今年年初相比下降了75%。六氟磷酸鋰、PVDF、電解質(zhì)、硫酸鈷等材料的價格較年初下降了40%以上。

陽極材料、隔板和銅箔等材料的價格也有不同程度的下降。主要原因是近兩年各材料領域的大規(guī)模擴產(chǎn)，新增計劃產(chǎn)能數(shù)量遠遠超過市場總需求，大部分材料的供應關系從以前的供應短缺轉(zhuǎn)變?yōu)楣┬杵胶猓踔吝M入產(chǎn)能過剩階段。

 

結論

總體來看，預計到2023年，除鋰礦外，其他鋰電池原材料產(chǎn)能瓶頸將解除，供需關系將相對平衡，部分原材料領域?qū)⒊霈F(xiàn)過剩產(chǎn)能，市場競爭將進一步加劇。