未來(lái)一年，三元電池和磷酸鐵鋰電池的產(chǎn)量和裝機(jī)容量將是多少？

 

三元成本劣勢(shì)正在減弱

2022，整個(gè)三元鋰電池市場(chǎng)確實(shí)將受到磷酸鐵鋰電池的影響。

三元鋰電池與磷酸鐵鋰電池相比具有顯著的市場(chǎng)份額優(yōu)勢(shì)，經(jīng)過(guò)三年的發(fā)展，磷酸鐵鋰蓄電池在2022取得了反擊。全年，三元鋰電池在生產(chǎn)、銷售和裝機(jī)容量方面均被磷酸鐵鋰電池趕超：

 

生產(chǎn)

三元鋰電池年產(chǎn)量為212.5GWh，同比增長(zhǎng)126.4%，占總產(chǎn)量的38.9%，磷酸鐵鋰332.4的產(chǎn)量，占總產(chǎn)量60.9%，累計(jì)同比增長(zhǎng)165.1%。

 

銷售額

三元鋰電池年銷量為193.5GWh，同比增長(zhǎng)143.2%，占總銷量的42.8%。磷酸鐵鋰電池累計(jì)銷量271.0GWh，占總銷量58.2%，累計(jì)同比增長(zhǎng)155.7%。

 

裝機(jī)容量

三元鋰電池年裝機(jī)容量為110.4GWh，同比增長(zhǎng)48.6%，占總裝機(jī)容量的37.5%。磷酸鐵鋰電池累計(jì)裝車量183.8GWh,占總裝車量62.4%，累計(jì)同比增長(zhǎng)130.2%。

 

 

研究認(rèn)為，雖然磷酸鐵鋰電池在2022表現(xiàn)良好，但三元鋰電池和磷酸鐵鋰蓄電池在未來(lái)將繼續(xù)長(zhǎng)期共存。沒有完全的滾動(dòng)和替代關(guān)系，只有周期性的起伏。這反映在2009年至2021的過(guò)去12年中，三元鋰電池和磷酸鐵鋰電池的三個(gè)階段所占份額相互超越。

 

此外，三元低鎳電池，如3系列和5系列電池，由于其能量密度和其他財(cái)產(chǎn)，僅略高于磷酸鐵鋰，但其熱失控和其他管理成本與8系列類似?？紤]到性價(jià)比，它很容易被磷酸鐵鋰電池?fù)屨?。但逐漸占據(jù)三元份額的高鎳、超高鎳、無(wú)鈷三元電池在高端市場(chǎng)仍具有明顯的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，其優(yōu)質(zhì)性能無(wú)人能及，被磷酸鐵鋰電池所取代。

 

盡管對(duì)磷酸鐵鋰電池感興趣的車企數(shù)量正在逐漸增加，但高端品牌使用的比例仍然較低。2021，終端配套汽車公司仍主要集中在比亞迪、上汽通用威林和特斯拉，約占80%。即使是2021首次提出使用磷酸鐵鋰電池的特斯拉，也只會(huì)在全球標(biāo)準(zhǔn)型號(hào)上使用磷酸鐵鋰電，而其他高性能型號(hào)，如高阻抗型號(hào)和高端型號(hào)，如X型和S型，仍將使用高鎳低鈷三元鋰電池，尤其是他們的4680大型圓柱形電池將于2022年正式使用。值得注意的是，2021全年，就磷酸鐵鋰電池和三元鋰電池的材料價(jià)格而言，雖然三元材料的絕對(duì)價(jià)格仍高于磷酸鐵鋰，但磷酸鐵鋰的價(jià)格漲幅高于磷酸鐵鋰鹽。它已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)了三元材料，這將削弱三元材料相對(duì)于鐵和鋰的成本劣勢(shì)。

 

 

磷酸鐵鋰（動(dòng)力型）價(jià)格從2021年初的4萬(wàn)元/噸上漲至年末的11.1萬(wàn)元/頓，漲幅177.5%。截至1月14日，價(jià)格再次上漲至12.6萬(wàn)元/桶。

523型、622型和811型三種最常用的三元材料的價(jià)格已從年初的12.35萬(wàn)元/噸、14.5萬(wàn)元/每噸和17萬(wàn)元/公噸上漲至年底的24.8萬(wàn)元/頓，26.6萬(wàn)元/噸和27.6萬(wàn)元人民幣/噸，分別增長(zhǎng)100%、83%和62%。

 

磷酸鐵鋰全面推向市場(chǎng)

2021，磷酸鐵鋰的產(chǎn)量和電池的裝機(jī)容量急劇上升。主要原因是研究中提到的鋰電池上游原材料，如四大材料和銅箔的價(jià)格大幅上漲，導(dǎo)致磷酸鐵鋰的成本降低。電池具有明顯的性價(jià)比優(yōu)勢(shì)，這也在于終端車企對(duì)其使用的動(dòng)力電池偏好的變化，尤其是熱門乘用車動(dòng)力電池匹配的變化。此前，由于補(bǔ)貼政策對(duì)電池能量密度和車輛續(xù)航里程的偏好，磷酸鐵鋰電池主要用于商用車。2021，商用車銷量為18.6萬(wàn)輛，同比僅增長(zhǎng)46.6%，與乘用車相當(dāng)。352.1萬(wàn)輛的銷量遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于1.1倍的增速，而商用車磷酸鐵鋰的裝機(jī)容量在10GWh左右，同比增長(zhǎng)僅為個(gè)位數(shù)，可以說(shuō)與2020年的裝機(jī)量基本持平。但乘用車磷酸鐵鋰裝機(jī)容量已超過(guò)30GWh，同比增長(zhǎng)超過(guò)900%，占磷酸鐵鋰動(dòng)力電池總裝機(jī)容量的75%以上。這是2021磷酸鐵鋰電池裝機(jī)容量大幅增加的主要原因。這反映在2021主要主流汽車公司的選擇上。比亞迪、小鵬、吉利、上汽等國(guó)內(nèi)車企，以及大眾、特斯拉、戴姆勒、福特、現(xiàn)代等車企均表示將推出磷酸鐵鋰電池。

 

 

在特斯拉目前在中國(guó)銷售的Model 3和Model Y等代表性車企中，鐵鋰版本的銷量占比近80%，全球其他市場(chǎng)的Model 3、Model Y的標(biāo)準(zhǔn)續(xù)航版本也在銷售。開始使用磷酸鐵鋰電池。中國(guó)汽車公司比亞迪也是磷酸鐵鋰電池的領(lǐng)導(dǎo)者。其模型中使用的磷酸鐵鋰電池和三元鋰電池的比例從2020年的5.5:4.5突然增加到2021的9.4:0.6。各大終端車企的集體偏好也導(dǎo)致電池制造商改變了方向。此前專注于三元鋰電池的LG新能源和SK創(chuàng)新也于2021宣布進(jìn)入磷酸鐵鋰行業(yè)。

 

總體而言，除松下外，動(dòng)力電池裝機(jī)容量排名前十的電池制造商已開始部署磷酸鐵鋰電池。顯然，22年年中磷酸鐵鋰電池裝機(jī)容量和產(chǎn)量的大幅增長(zhǎng)與中國(guó)外國(guó)汽車公司動(dòng)力電池偏好的變化以及動(dòng)力電池制造商的布局密切相關(guān)。

當(dāng)然，2022全年磷酸鐵鋰比例加快的趨勢(shì)主要集中在中國(guó)市場(chǎng)。其他國(guó)家對(duì)磷酸鐵鋰的需求沒有中國(guó)高，而且仍以三元鋰電池為主，但這一趨勢(shì)預(yù)計(jì)將在2023年發(fā)生變化。

 

 

如果說(shuō)2022是磷酸鐵鋰電池在國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池市場(chǎng)啟動(dòng)三元鋰電池生產(chǎn)和裝機(jī)容量的一年，那么在新的2023年，磷酸鐵鋰蓄電池將繼續(xù)保持其在中國(guó)動(dòng)力電池市場(chǎng)的優(yōu)勢(shì)。在三元鋰電池一直保持主導(dǎo)地位的國(guó)際動(dòng)力電池市場(chǎng)（在其他國(guó)家，無(wú)論是儲(chǔ)能領(lǐng)域還是新能源汽車領(lǐng)域，三元鋰離子電池都占比超過(guò)三分之二），或者也將面臨市場(chǎng)份額的快速增長(zhǎng)，不排除首次超越三元鋰電池的可能性。

 

磷酸鐵三元及鋰的前景

2022，磷酸鐵鋰產(chǎn)業(yè)鏈將幾乎全年保持高速發(fā)展。

其中，磷酸鐵鋰正極材料的主要玩家仍為德方納米、湖南裕能、湖北萬(wàn)潤(rùn)等專業(yè)玩家，磷酸鐵鐵鋰年產(chǎn)量共計(jì)41萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)179%。

增長(zhǎng)速度與新能源汽車的銷量（零售298.9萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)169.1%）以及供需的總體平衡幾乎相同，但到2023年，將有許多新玩家進(jìn)入游戲并進(jìn)行大規(guī)模產(chǎn)能擴(kuò)張。

 

磷化工公司（川恒、興發(fā)集團(tuán)等擁有上游磷資源的公司）、二氧化鈦公司（中核二氧化鈦等擁有原材料和硫酸亞鐵副產(chǎn)品的化工公司）、，以及專注于三元材料的公司（當(dāng)升科技、廈門鎢業(yè)新能源等均已正式宣布進(jìn)軍磷酸鐵鋰行業(yè)）。產(chǎn)能規(guī)劃高達(dá)10萬(wàn)噸。盡管由于目前的能源評(píng)估和安全評(píng)估審批，這些磷化工項(xiàng)目正逐漸趨嚴(yán)，但新增產(chǎn)能也存在產(chǎn)能爬坡等問(wèn)題，計(jì)劃產(chǎn)能可能無(wú)法快速出來(lái)。然而，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，磷酸鐵鋰的供應(yīng)可能會(huì)過(guò)剩。這將對(duì)磷酸鐵鋰行業(yè)產(chǎn)生一定的影響。一旦終端車企對(duì)磷酸鐵鋰電池市場(chǎng)的需求減弱，可能會(huì)造成整體產(chǎn)能過(guò)剩，尤其是新玩家的產(chǎn)品同質(zhì)化程度高，與同行相比沒有優(yōu)勢(shì)，容易引發(fā)低價(jià)惡性競(jìng)爭(zhēng)。

 

至于三元鋰電池，雖然2022被磷酸鐵鋰電池超過(guò)，但增長(zhǎng)速度仍有很大差距。然而，2022年4680電池的推出以及高鎳無(wú)鈷工藝有望為三元鋰蓄電池帶來(lái)機(jī)遇，并大幅增加容量，全面提高高鎳三元鋰電池在整個(gè)三元鋰蓄電池中的比重。

 

 

2021，我國(guó)三元高鎳材料（包括NCA和NCM 811）的產(chǎn)量達(dá)到約14萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)260%以上，供應(yīng)側(cè)將于2023年推出低成本、高性能的無(wú)鈷鋰電池、四元鋰電池和適用于高鎳三元電池的4680塊電池。

以及需求端，終端車企的高端車型和高端品牌對(duì)高鎳三元電池的需求持續(xù)增加，高鎳三元鋰電池有望繼續(xù)保持快速增長(zhǎng)，進(jìn)一步占據(jù)中低鎳三元的份額，實(shí)現(xiàn)磷酸鐵鋰電池的逆轉(zhuǎn)。